Startup Truk Self-Driving Aurora Innovation Akan Menjual Saham Senilai $420 Juta Sebelum Peluncuran Komersial

Perusahaan teknologi kendaraan tanpa pengemudi Aurora Innovation tengah berupaya mengumpulkan ratusan juta modal tambahan saat berupaya meluncurkan kendaraan self-driving-nya secara komersial pada akhir tahun 2024.

Aurora tengah mengembangkan model pengemudi sebagai layanan, di mana operator membeli truk dengan teknologi Aurora Driver dan kemudian menawarkan layanan mereka melalui truk tersebut kepada pengirim barang. Namun, perusahaan berencana untuk memasarkan dirinya sebagai operator, dengan menawarkan hingga 20 truk otonom Paccar dan Volvo kepada pengirim barang pada akhir tahun ini.

Aurora kini telah mengatur penjualan saham biasa Kelas A senilai hingga $420 juta kepada penjamin emisi Goldman Sachs, Allen & Company, dan Morgan Stanley, menurut pengajuan SEC pada Kamis pagi. Perusahaan tersebut melakukan debut publiknya melalui penggabungan akuisisi tujuan khusus pada tahun 2021, dan sahamnya telah diperdagangkan setinggi $13,12 pada hari pembukaan.

Para penjamin emisi telah berkomitmen untuk membeli saham dari Aurora pada harga $3,4830 per saham, sedikit di bawah harga penawaran umum untuk memperhitungkan biaya dan kompensasi mereka. Jika transaksi tersebut terlaksana pada tanggal 2 Agustus, mereka akan menjual kembali saham tersebut kepada publik pada harga $3,60 per saham.

Saham Aurora naik hampir 29% menjadi $4,50 setelah pengajuan.

Kesepakatan ini terjadi sehari setelah Aurora mengajukan penawaran prospektus untuk menjual saham senilai $350 juta. Seorang sumber yang mengetahui masalah ini mengatakan kepada TechCrunch bahwa penawaran tersebut ditingkatkan menjadi $420 juta karena permintaan investor yang kuat.

Aurora memperkirakan hasil bersih dari penjualan tersebut akan berjumlah sekitar $405 juta, atau sekitar $466 juta “jika para penjamin melaksanakan opsi mereka untuk membeli saham tambahan secara penuh,” setelah dikurangi diskon, komisi, dan biaya penawaran, menurut pengajuan terbaru.

Aurora tidak menanggapi pertanyaan tentang bagaimana perusahaan bermaksud menggunakan hasil bersih, tetapi pengajuan tersebut menyatakan bahwa perusahaan akan menggunakan uang tersebut untuk “modal kerja dan keperluan umum perusahaan lainnya.” Apa artinya secara spesifik, mungkin bahkan Aurora tidak tahu. Perusahaan juga menulis dalam pengajuannya bahwa mereka akan terlebih dahulu menginvestasikan hasil dari penawaran tersebut dalam “instrumen berperingkat investasi jangka pendek dan jangka panjang, sertifikat deposito atau obligasi beragunan.”

Permintaan dana tambahan muncul saat Aurora melaporkan hasil kuartal kedua. Hingga 30 Juni 2024, Aurora memiliki kas dan setara kas sebesar $402 juta dan investasi jangka pendek sebesar $618 juta. Tidak termasuk hasil dari penawarannya, perusahaan memperkirakan jumlah ini akan cukup untuk mendanai operasi hingga kuartal keempat tahun 2025.

Pada Q2 2024, Aurora menghabiskan $198 juta, yang merupakan kerugian langsung karena perusahaan rintisan itu belum memperoleh pendapatan apa pun.

Aurora mungkin mengandalkan pendapatan masa depan untuk mengimbangi biaya-biayanya. Perusahaan ini dijadwalkan untuk meluncurkan layanan komersial akhir tahun ini di jaringan Uber Freight. Pada bulan Juni, kedua perusahaan mengumumkan kolaborasi multi-tahun yang akan membuat teknologi pengemudian otonom Aurora tersedia di jaringan Uber Freight hingga tahun 2030.

Pembaruan: Cerita ini telah diperbarui untuk mencerminkan bahwa investasi jangka pendek Aurora sebesar $618 juta pada dasarnya likuid.

Artikel ini awalnya diterbitkan pada tanggal 1 Agustus 2024 pukul 9:34 Waktu Pasifik. Artikel ini telah diperbarui untuk menyertakan hasil estimasi berdasarkan pengajuan SEC tambahan.